В нашей библиотеке: 321 книг 226 авторов 0 статей За всё время нас посетило 875319 человек которые просмотрели 17332442 страниц.
Читатели оставили 10 отзывов о писателях, 69 отзывов о книгах и 6 о сайте


Название: Энциклопедия торговых стратегий

Автор: Джеффри Оуэн Кац

Жанр: Технический анализ

Рейтинг:

Просмотров: 1769

Страница: | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 | 13 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 26 | 27 | 28 | 29 | 30 | 31 | 32 | 33 | 34 | 35 | 36 | 37 | 38 | 39 | 40 | 41 | 42 | 43 | 44 | 45 | 46 | 47 | 48 | 49 | 50 | 51 | 52 | 53 | 54 | 55 | 56 | 57 | 58 | 59 | 60 | 61 | 62 | 63 | 64 | 65 | 66 | 67 | 68 | 69 | 70 | 71 | 72 | 73 | 74 | 75 | 76 | 77 | 78 | 79 | 80 | 81 | 82 | 83 | 84 | 85 | 86 | 87 | 88 | 89 | 90 | 91 | 92 | 93 | 94 | 95 | 96 | 97 | 98 | 99 | 100 | 101 | 102 | 103 | 104 | 105 | 106 | 107 | 108 | 109 | 110 | 111 | 112 | 113 | 114 | 115 | 116 | 117 | 118 | 119 | 120 | 121 | 122 | 123 | 124 | 125 | 126 | 127 | 128 | 129 | 130 | 131 | 132 | 133 | 134 | 135 | 136 | 137 | 138 | 139 | 140 | 141 | 142 | 143 | 144 | 145 | 146 | 147 | 148 | 149 | 150 | 151 | 152 | 153 | 154 | 155 | 156 | 157 | 158 | 159 | 160 | 161 | 162 | 163 | 164 | 165 | 166 | 167 | 168 | 169 | 170 | 171 | 172 | 173 | 174 | 175 |




Лунные циклы и торговля

 

В предыдущем исследовании (Katz, M cC orm ick, июнь  1997) мы обнару- жили,  что при помощи лунных циклов можно  прибыльно вести торговлю на рынке  N YF E . С  1990 г. по  1997 г. простая система  на основе  лунных циклов принесла $75 550 прибыли. Из  170 сделок  60% были  прибыльны- ми. Средняя прибыль в сделке составила $444,41, а общая прибыль — 365% (не в годовом исчислении). Длинные позиции были прибыльнее, чем ко- роткие  (520% по сравнению с  —37%). Сигналы зачастую  предсказывали точки  разворота с точностью до дня.  Также  прибыльно работала  система и на рынке  серебра.  Сигналы точно соответствовали максимальным и ми- нимальным значениям. И длинные, и короткие позиции были прибыль- ными.  Всего за этот период времени на рынке серебра было получено 190% прибыли. Даже на рынке пшеницы длинные и короткие сделки были при- быльными и принесли 242% прибыли. Несомненно, для системы, исполь- зующей  только  один параметр (количество дней с новолуния или полно- луния)   и совершающей много  сделок,  такие  результаты впечатляют и, скорее  всего,  достаточно устойчивы.

Наши результаты подстегнули дальнейшие исследования явлений, свя- занных с лунным циклом. Здесь будут рассматриваться фазы луны, т.е. пол- нолуние, первая  четверть,  последняя четверть,  новолуние и все промежу- точные  фазы.  Можно ли на основе  фазы луны предсказать максимум или минимум рынка? Образуются ли максимумы или минимумы в полнолуние или за пять дней до него, или же в новолуние? Поскольку лунные циклы по- разному  влияют  на различные рынки, мы используем адаптивный подход так, как это было сделано  при исследовании сезонных явлений.

 

СИГНАЛЫ  ВХОДА  НА ОСНОВЕ  ЛУННОГО   ЦИКЛА

 

Получать сигналы входа на основе лунного ритма можно различными спо- собами.  В тестах использованы два метода — метод ценового импульса и метод пересечения. Для расчета импульса рассчитывается временной ряд изменений цены  и проводится центрированное сглаживание  (не вызыва- ющее  задержек или  фазовых  сдвигов).  Для  нормализации каждое  изме-

208                                                                                        ЧАСТЬ II   ИССЛЕДОВАНИЕ входов в РЫНОК

 

нение  цены  в сглаженном ряду делится  на средний истинный интервал последних 50 дней. Для каждого дня определяется фаза луны. Затем ищет- ся максимально возможное число  прошлых точек данных  с такой  же фа- зой луны и рассчитывается импульс  цен для этих дней.  Среднее значение этих импульсов становится значением в ряду лунных импульсов,  т.е. пос- ледовательности, отражающей ожидаемую скорость изменения цены  (им- пульс)  на данный момент  на основании предыдущих дней с той же фазой луны.  Каждое  число в ряду лунных импульсов основывается на событиях не менее  чем 27-дневной давности, поэтому  центрированное сглажива- ние  и другие  методы  прогнозирования относительно данного дня  могут быть обоснованно использованы. Вход в рынок производится, когда зна- чение  импульса превышает положительный порог  (подается сигнал  на покупку)   или  опускается ниже  отрицательного порога  (подается сигнал на продажу).  Покупка или продажа могут осуществляться, как и ранее,  по цене  открытия, по лимитному приказу или по стоп-приказу. Расчет  им- пульса  и генерация входов  организованы подобно сезонной модели,  но вместо  соответствующей даты в прошлые годы рассматривают дни с той же фазой  луны в предыдущие месяцы.

Входы также могут рассчитываться путем вычисления, нормализации и интегрирования разностей цен  так,  чтобы  получилась псевдоценовая последовательность, основанная на днях с соответствующей фазой  луны. Затем к этой последовательности применяется модель,  основанная на пе- ресечении скользящих средних.  Поскольку значение каждой  точки  в та- ком ряду определяется только данными, датированными не менее чем 27 днями  назад,  то запаздывание скользящего среднего  может  быть ском- пенсировано смещением на несколько дней  вперед.

Оба метода являются адаптивными в том отношении, что не требует- ся какой-либо специфической информации о той фазе луны, когда требу- ется  размещать приказ на  покупку  или  продажу.  Адаптивность важна, поскольку различные рынки по-разному реагируют  на фазу луны,  в чем мы убедились, проводя наши  предыдущие исследования. Оба метода  от- личаются от использованных в прошлых исследованиях, где сделки  зак- лючались за фиксированное число дней до или после новолуния или пол- нолуния.

Также испытывалось несколько правил для использования подтверж-

дений  и инверсий в попытках улучшить эффективность базовой  модели. Пример подтверждения состоит в следующем: если подается сигнал на покупку,  то уровень цен на рынке  должен  быть близок  к минимуму; если же в этот момент  цены  близки к максимуму, то сигнал является подозри- тельным,  т.е. указывает на поведение рынка,  не соответствующее иссле- дуемой лунной или сезонной модели.  Система с использованием пересе- чения  с подтверждением применяет такое  дополнительное правило, ко- торое должно  выполняться как условие  подачи  приказа на основе  сигна- ла. Если  система  дает сигнал  на покупку,  то показатель Медленного %К

ГЛАВА  9   ЛУННЫЕ и СОЛНЕЧНЫЕ РИТМЫ                                                                                                                          209

 

при этом должен быть ниже 25%, т.е. рынок должен находиться в состоя- нии, близком к минимуму за последнее время. Соответственно, если сис- тема дает сигнал на продажу, то Медленный  %К должен быть выше 75%, чтобы считать поведение  рынка  соответствующим  лунной модели.  Мо- дель с подтверждением и инверсией также вводит правило инверсии  при- каза: если подается сигнал на покупку в то время как рынок близок к мак- симуму (Медленный %К выше 75%), то считается, что произошла инвер- сия лунной модели,  и отдается  сигнал на продажу.  Если сигнал на прода- жу подается в момент, когда рынок близок к минимуму, то система отдает приказ на покупку.

Характеристики входов,  используемых в моделях  на лунном цикле, подобны входам  сезонных моделей: входы  в рынок делаются на основе прогнозирования и, следовательно, пригодны для торговли против трен- да. Как и любые прогностические входы, они могут не совпадать с пове- дением рынка.  Как и в случае с сезонными  явлениями, могут происхо- дить инверсии ритма или цикла.

 




Страница: | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 | 13 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 26 | 27 | 28 | 29 | 30 | 31 | 32 | 33 | 34 | 35 | 36 | 37 | 38 | 39 | 40 | 41 | 42 | 43 | 44 | 45 | 46 | 47 | 48 | 49 | 50 | 51 | 52 | 53 | 54 | 55 | 56 | 57 | 58 | 59 | 60 | 61 | 62 | 63 | 64 | 65 | 66 | 67 | 68 | 69 | 70 | 71 | 72 | 73 | 74 | 75 | 76 | 77 | 78 | 79 | 80 | 81 | 82 | 83 | 84 | 85 | 86 | 87 | 88 | 89 | 90 | 91 | 92 | 93 | 94 | 95 | 96 | 97 | 98 | 99 | 100 | 101 | 102 | 103 | 104 | 105 | 106 | 107 | 108 | 109 | 110 | 111 | 112 | 113 | 114 | 115 | 116 | 117 | 118 | 119 | 120 | 121 | 122 | 123 | 124 | 125 | 126 | 127 | 128 | 129 | 130 | 131 | 132 | 133 | 134 | 135 | 136 | 137 | 138 | 139 | 140 | 141 | 142 | 143 | 144 | 145 | 146 | 147 | 148 | 149 | 150 | 151 | 152 | 153 | 154 | 155 | 156 | 157 | 158 | 159 | 160 | 161 | 162 | 163 | 164 | 165 | 166 | 167 | 168 | 169 | 170 | 171 | 172 | 173 | 174 | 175 |

Оцените книгу: 1 2 3 4 5

Добавление комментария:






Информацию в электронную библиотеку yourforexschool.com добавляют исключительно для ознакомления. Если вы являетесь автором книги или компанией которая имеет права распространения и вы хотите чтоб на сайте не было вашей книги, то напишите в обратную связь и мы незамедлительно удалим её.

Копирование материалов сайта разрешено только с использованием активной ссылки на yourforexschool.com Copyright © 2010