В нашей библиотеке: 321 книг 226 авторов 0 статей За всё время нас посетило 860076 человек которые просмотрели 17101631 страниц.
Читатели оставили 10 отзывов о писателях, 68 отзывов о книгах и 6 о сайте


Название: Энциклопедия торговых стратегий

Автор: Джеффри Оуэн Кац

Жанр: Технический анализ

Рейтинг:

Просмотров: 1734

Страница: | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 | 13 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 26 | 27 | 28 | 29 | 30 | 31 | 32 | 33 | 34 | 35 | 36 | 37 | 38 | 39 | 40 | 41 | 42 | 43 | 44 | 45 | 46 | 47 | 48 | 49 | 50 | 51 | 52 | 53 | 54 | 55 | 56 | 57 | 58 | 59 | 60 | 61 | 62 | 63 | 64 | 65 | 66 | 67 | 68 | 69 | 70 | 71 | 72 | 73 | 74 | 75 | 76 | 77 | 78 | 79 | 80 | 81 | 82 | 83 | 84 | 85 | 86 | 87 | 88 | 89 | 90 | 91 | 92 | 93 | 94 | 95 | 96 | 97 | 98 | 99 | 100 | 101 | 102 | 103 | 104 | 105 | 106 | 107 | 108 | 109 | 110 | 111 | 112 | 113 | 114 | 115 | 116 | 117 | 118 | 119 | 120 | 121 | 122 | 123 | 124 | 125 | 126 | 127 | 128 | 129 | 130 | 131 | 132 | 133 | 134 | 135 | 136 | 137 | 138 | 139 | 140 | 141 | 142 | 143 | 144 | 145 | 146 | 147 | 148 | 149 | 150 | 151 | 152 | 153 | 154 | 155 | 156 | 157 | 158 | 159 | 160 | 161 | 162 | 163 | 164 | 165 | 166 | 167 | 168 | 169 | 170 | 171 | 172 | 173 | 174 | 175 |




Тестирование целевой прибыли

 

На этой  основе удалось получить лучшую  из пока  обнаруженных страте- гий размещения защитной остановки при исходном параметре 2,5, сдви- ге СИДС =  1 и коэффициенте адаптации КОЭФФ =  0,30. В оригиналь- ном тесте модифицированного ЭСС  (табл.  14-4)  был использован опти- мальный фиксированный уровень  целевой прибыли,  сейчас  же на  его место поставлен динамический лимитный приказ —уровень целевой при- были,  который изначально установлен далеко от рыночной цены,  но при- ближается к ней  со временем. Идея состоит в том,  чтобы обеспечить вы- ход из «застойных» сделок  на пике  шумовой активности цены,  при этом не жертвуя  прибылью потенциально выгодных позиций в первые  дни их

«жизни». Использованный подход очень напоминает методику получения динамической защитной остановки на основе экспоненциального сколь- зящего среднего. Здесь  скользящее среднее  инициализируется необыч- ным образом: скользящей сумме присваивается значение рыночной цены плюс (для длинных) или минус (для коротких позиций) произведение сред- него истинного диапазона и параметра ptlim. Таким образом, скользящее среднее  начинается, как и при вычислении защитной остановки. Точно таким  же образом уровень  целевой прибыли корректируется в каждый последующий день:  расстояние между текущей ценой целевой прибыли и текущей ценой закрытия умножается на параметр ptga.  Результат за- тем вычитается из текущей цены  целевой прибыли, приближая ее к ры- ночной цене.  В отличие от защитной остановки целевая прибыль может перемещаться в обоих направлениях, хотя это и маловероятно — если по- зиция открыта уже достаточно долго,  то лимитный приказ прервет сдел- ку при любом  сильном благоприятном движении цены.  Второй  параметр ptga управляет периодом скользящего среднего, т.е.  скоростью прибли- жения целевой прибыли к рыночной цене.  Правила, в общем,  идентичны вышеприведенному тесту  защитной остановки на  модифицированном ЭСС,  но относятся к уровню  целевой прибыли.

 

// Выходим из сделок, используя стандартный выход с улучшенными защитными

// остановками и целевой прибылью atr = exitatr[cb];

if(entryposted > 0) {

// инициализация и выходы для длинных позиций на каждый день switch (modeltype) {

case 1:

limprice = entryprice + ptlira * atr;

stpprice = min (Lowest(lo, 2, cb), entryprice = mmstp * atr);

354      ЧАСТЬ III    ИССЛЕДОВАНИЕ выходов

 

break; case 2: case 3: case 4:

limprice = entryprice + ptlim * atr; stpprice = entryprice - mmstp * atr; break;

default: nrerror("Invalid modeltype") ;

}

ts.exitlonglimit('A', limprice};

ts.exitlongstop('B',        stpprice);

 

}

else if(entryposted < 0) {

// инициализация и выходы для коротких позиций на каждый день switch(modeltype) {

case 1:

limprice = entryprice - ptlim * atr;

stpprice = max (Highest(hi, 2, cb)

entryprice + mmstp * atr) ;

break; case 2: case 3: case 4:

limprice = entryprice - ptlim * atr; stpprice = entryprice + mmstp * atr; break;

default: nrerror("Invalid modeltype");

}

ts.exitshortlimit('C' , limprice);

ts.exitshortstop('D' , stpprice);

}

else {

// выходы после дня входа

if(ts.position() > 0} { // длинные позиции switch(modeltype) {

case 1:

stpprice = max(stpprice, Lowest(lo,2, cb) ) ;

break, case 2:

stpprice = max(stpprice,els[cb]-stpa*atr);

break;

case 3:

tmp = (hi[cb] - stpa * atr) - stpprice; if(tmp > 0.0) stpprice += stpb * tmp; break;

case 4:

tmp = (hi [cb] - stpa * atr) - stpprice;

if(tmp > 0.0) stpprice += stpb * tmp;

limprice = limprice - ptga*(limprice-cls[cb] ) , break;

}

ts.exitlonglimit('F', limprice) ;

ts.exitlongstop('G', stpprice};

if (cb-entrybar >= maxhold) ts.exitlongclose('E' } ;

}

else if{ts.position() < 0) { // короткие позиции

switch (modeltype) [

case 1:

stpprice = min(stpprice, Highest(hi,2,cb) ) ;

break;

ГЛАВА 14    УЛУЧШЕНИЯ СТАНДАРТНОЙ СИСТЕМЫ  ВЫХОДА   355

 

case 2 :

stpprice = min(stpprice, cls [cb]+stpa*atr} ;

break;

case 3:

tmp = (lo[cb] + stpa * atr) - stpprice; if(tmp < 0.0) stpprice += stpb * tmp; break;

case 4:

tmp = (lo[cb] + stpa * atr) - stpprice;

if{tmp < 0.0) stpprice += stpb * tmp;

limprice = limprice + ptga*(cls [cb]-limprice);

break;

}

ts.exitshortlimit('I', limprice);

ts.exitshortstop('J' , stpprice};

if {cb-entrybar >= maxhold) ts.exitshortclose('H' } ;

}

}

 

Приведенный выше  фрагмент кода показывает реализацию динами- ческого  лимитного приказа целевой прибыли совместно с экспоненци- альной  защитной остановкой согласно табл.  14-4.

В табл. 14-5 приведена информация об эффективности торговли порт- фелем  как  функции значений исходной целевой прибыли (ptlim в коде, ИЦП в таблице)  и коэффициента скорости адаптации (ptga в коде, КОЭФФ в таблице).  Первый параметр, управлявший расположением це- левой  прибыли относительно цены  входа (в единицах среднего  истинно- го диапазона), прогонялся от 2 до 6 с шагом 0,5. Коэффициент скорости адаптации прогонялся от 0,05 до 0,4 с шагом  0,05. Лучшее  из сочетаний показало эффективность,  превосходящую результат,  полученный при ис- пользовании фиксированной целевой прибыли (соотношение риска/ при- были  —1,32,  процент прибыльных сделок  не изменился — 37%, средний убыток  со сделки  — $1325).  Эта модель также  была не слишком чувстви- тельна к изменениям параметров. Результаты показывают, что с целевы- ми прибылями следует быть осторожным: они  имеют  тенденцию преж- девременно закрывать сделки с высоким потенциалом прибыли. Как вид- но из табл.  14-5,  при  более близком размещении целевой прибыли про- цент  прибыльных сделок  резко  возрастал (больше  сделок  достигало ли- митного приказа целевой прибыли и закрывалось с маленькой прибы- лью) . При этом соотношение риска/ прибыли и средние  показатели ухуд- шались,  показывая, что увеличение процента выгодных  сделок не может скомпенсировать потери потенциальных прибылей, вызванные слишком близким расположением целевой прибыли. Иногда лучше  не иметь  ни- какой  целевой прибыли — при  этом  по крайней мере вы не пропустите важные  благоприятные движения рынка.  То же справедливо и в отноше- нии коэффициента адаптации — уровни  целевой прибыли, слишком бы- стро приближавшиеся к рыночной цене,  преждевременно закрывают хо- рошие позиции.

356      ЧАСТЬ III     ИССЛЕДОВАНИЕ выходов

 

Таблица  14—5.                     Эффективность портфеля  для  динамической защитной остановки как  функция  параметров исходной  целевой прибыли  и  коэффициента скорости  адаптации

 

ицп

КОЭФФ

0.05

0.10

0.15

0.20

0.25

0.30

0.35

0.40

СРЕД

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.00

Р/ ПРИБ

-2.03

-2.19

-2.31

-2.42

-2.46

-2.64

-2.62

-2.72

-2.42

 

ПРИБ%

42

46

50

52

53

53

54

53

50

 

$СДЕЛ

-1686

-1738

-1782

-1802

-1756

-1819

-1737

-1734

-1757

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.50

Р/ ПРИБ

-1.76

-2.13

-2.24

-2.30

-2.49

-2.56

-2.61

-2.66

-2.34

 

ПРИБ%

39

41

45

48

50

51

51

51

47

 

$ СДЕЛ

-1560

-1800

-1826

-1817

-1899

-1888

-1837

-1812

-1805

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.00

Р/ ПРИБ

-1.63

-1.80

-2.13

-2.21

-2.36

-2.54

-2.59

-2.58

-2.23

 

ПРИБ%

38

39

42

46

48

49

49

50

45

 

$ СДЕЛ

-1510

-1604

-1815

-1817

-1882

-1941

-1926

-1829

-1791

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.50

Р/ ПРИБ

-1.58

-1.69

-1.97

-2.15

-2.19

-2.38

-2.57

-2.52

-2.13

 

ПРИБ%

37

38

40

43

46

47

48

49

44

 

$СДЕЛ

-1513

-1547

-1724

-1822

-1788

-1887

-1958

-1862

-1763

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4.00

Р/ ПРИБ

-1.51

-1.59

-1.76

-2.07

-2.19

-2.25

-2.47

-2.58

-2.05

 

ПРИБ%

37

38

39

42

44

47

47

48

43

 

$ СДЕЛ

-1485

-1502

-1594

-1795

-1845

-1829

-1940

-1963

-1744

 

 

 




Страница: | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 | 13 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 26 | 27 | 28 | 29 | 30 | 31 | 32 | 33 | 34 | 35 | 36 | 37 | 38 | 39 | 40 | 41 | 42 | 43 | 44 | 45 | 46 | 47 | 48 | 49 | 50 | 51 | 52 | 53 | 54 | 55 | 56 | 57 | 58 | 59 | 60 | 61 | 62 | 63 | 64 | 65 | 66 | 67 | 68 | 69 | 70 | 71 | 72 | 73 | 74 | 75 | 76 | 77 | 78 | 79 | 80 | 81 | 82 | 83 | 84 | 85 | 86 | 87 | 88 | 89 | 90 | 91 | 92 | 93 | 94 | 95 | 96 | 97 | 98 | 99 | 100 | 101 | 102 | 103 | 104 | 105 | 106 | 107 | 108 | 109 | 110 | 111 | 112 | 113 | 114 | 115 | 116 | 117 | 118 | 119 | 120 | 121 | 122 | 123 | 124 | 125 | 126 | 127 | 128 | 129 | 130 | 131 | 132 | 133 | 134 | 135 | 136 | 137 | 138 | 139 | 140 | 141 | 142 | 143 | 144 | 145 | 146 | 147 | 148 | 149 | 150 | 151 | 152 | 153 | 154 | 155 | 156 | 157 | 158 | 159 | 160 | 161 | 162 | 163 | 164 | 165 | 166 | 167 | 168 | 169 | 170 | 171 | 172 | 173 | 174 | 175 |

Оцените книгу: 1 2 3 4 5

Добавление комментария:






Информацию в электронную библиотеку yourforexschool.com добавляют исключительно для ознакомления. Если вы являетесь автором книги или компанией которая имеет права распространения и вы хотите чтоб на сайте не было вашей книги, то напишите в обратную связь и мы незамедлительно удалим её.

Копирование материалов сайта разрешено только с использованием активной ссылки на yourforexschool.com Copyright © 2010